USD36,10
EURO37,48
GBP45,01
EURO/USD1,04
BIST9.874,39
GR. ALTIN3.357,39
BTC3.468.170,52
ETH94.601,16

Türk Hava Yolları (THY) hisseleri için yeni hedef fiyat ve temettü tahmini açıklandı!

featured
service
Paylaş

Bu Yazıyı Paylaş

veya linki kopyala

Türk Hava Yolları A.O. (THYAO) hisseleri için aracı kurumlardan art arda hedef fiyat açıklamaları gelmeye devam ediyor. 17 Ocak günü strateji raporunu yayınlayan bir aracı kurum, raporda THY için hedef fiyatına da yer verdi. Kurum ayrıca 2025 yılı temettü tahminini de paylaştı.

Türk Hava Yolları (THY) hisseleri için yeni hedef fiyat açıklandı HABERLER, Gündemdekiler, HİSSE HEDEF FİYAT, Şirket Haberleri Xekonomi

Havayolu haberleri

Raporda şu ifadeler kullanıldı;

Türk Hava Yolları (THY), özellikle Uzak Doğu ve Amerika’ya yönelik uzun mesafeli uluslararası rotalardaki güçlü talep ve karlı kargo operasyonları sayesinde 2024 yılında, jeopolitik gerginlikten kaynaklanan zorluklara, artan operasyonel maliyetlere -özellikle personel giderleri, motor sorunları nedeniyle yere indirilen uçaklara ve güçlü TL’den gelen baskıya rağmen, bize göre güçlü bir performans gösterdi. Şirketin 2024 yılında USD bazında %8’lik gelir büyümesi kaydetmesini ve ~5,2 milyar USD VAFÖK elde etmesini bekliyoruz. Bu performans, şirketin düşük çift haneli ROIC’sini korumasına ve zaten düşük olan borçluluğunu daha da azaltmasına olanak tanıyacaktır.

2025 yılında THY’nin, büyük ölçüde benzer zorluklarla karşılaşacağını düşünüyoruz. Güçlü TL, zayıf küresel büyüme görünümü ve devam eden motor sorunları bu zorlukların başlıcalarıdır. Buna rağmen, jeopolitik gerginliklerin bir nebze azalması, yeni uzun mesafeli varış noktalarının olgunlaşması, TL’nin normalleşmesi ve daha düşük petrol fiyatları sayesinde bu zorlukların ciro ve marjlar üzerindeki olumsuz etkisinin büyük ölçüde dengeleneceğini düşünüyoruz. Şirketin 2025’te, yine %8 yıllık USD gelir büyümesi ve %24’lük bir VAFÖK marjı elde etmesini bekliyoruz.. Özellikle şirket tüm zamanların en düşük borçluluğuna gelmişken ve sektör ortalamasının üzerinde marjlarla büyümesinde herhangi bir kesinti yokken, hissenin 2025’te de aynı endişelerle daha düşük performans göstermesinin makul olmayacağı kanaatindeyiz. Yere indirilen uçakların motor sorunlarının muhtemel çözümünün 2025’teki en önemli katalizör olacağını düşünüyoruz.

THY için AL önerimizi yineliyoruz. Hedef fiyatımız, 5,3x’lük 2025T FD/VAFÖK hedef çarpana dayanmaktadır. Hedef çarpanımızın bileşenleri, önümüzdeki iki yıl boyunca şirketin %5’lik YBBO ile vergi sonrası esas faaliyetini büyüteceği, %14’lük net faaliyet marjı yakalayacağı ve %12’lik sermaye getirisi elde edeceği; sonraki dönemlerde ise %2,5’lik büyüme ve %10,5’lik sermaye getirisi elde edeceği varsayımlarına dayanmaktadır, ki bu seviyelere şirketin ulaşmada büyük bir sıkıntı yaşamayacağını düşünüyoruz.”

THY hisse hedef fiyat 2025

İşte aracı kurumların Türk Hava Yolları için belirlediği hedef fiyat ve tavsiyesi;

Türk Hava Yolları (THY) hisseleri için yeni hedef fiyat açıklandı! HABERLER, Gündemdekiler, HİSSE HEDEF FİYAT, Şirket Haberleri Xekonomi

Yapı Kredi Yatırım

Yapı Kredi Yatırım, THYAO – THY için hedef fiyatını 500 TL ve tavsiyesini “al” olarak belirledi.

Aracı KurumYapı Kredi Yatırım
Hedef fiyat500,00 TL
Son fiyat (İst: THYAO)303,50 TL
TavsiyeAl
Prim potansiyeli%64,74
Açıklanma tarihi17 Ocak 2025

THY 2025 temettü tahmini

Kurum THY’nin 2025 yılında %5,90 verimle temettü dağıtmasını bekliyor. Yapı Kredi Yatırım’ın bu tahmini güncel fiyatla hisse başına 17,90 TL kâr payına işaret ediyor.

Burada yer alan yatırım bilgi, yorum ve tavsiyeleri yatırım danışmanlığı kapsamında değildir. Yatırım danışmanlığı hizmeti, aracı kurumlar, portföy yönetim şirketleri, mevduat kabul etmeyen bankalar ile müşteri arasında imzalanacak yatırım danışmanlığı sözleşmesi çerçevesinde sunulmaktadır. Burada yer alan yorum ve tavsiyeler, yorum ve tavsiyede bulunanların kişisel görüşlerine dayanmaktadır. Bu görüşler, mali durumunuz ile risk ve getiri tercihlerinize uygun olmayabilir. Bu nedenle sadece burada yer alan bilgilere dayanılarak yatırım kararı verilmesi beklentilerinize uygun sonuçlar doğurmayabilir.

***Hedef fiyatlar Foreks Haber tarafından derlenmiştir.

 

0
be_endim
Beğendim
0
dikkatimi_ekti
Dikkatimi Çekti
0
do_ru_bilgi
Doğru Bilgi
0
e_siz_bilgi
Eşsiz Bilgi
0
alk_l_yorum
Alkışlıyorum
0
sevdim
Sevdim
Sorumluluk Reddi Beyanı:

Burada yer alan yatırım bilgi, yorum ve tavsiyeleri yatırım danışmanlığı kapsamında değildir. Yatırım danışmanlığı hizmeti, aracı kurumlar, portföy yönetim şirketleri, mevduat kabul etmeyen bankalar ile müşteri arasında imzalanacak yatırım danışmanlığı sözleşmesi çerçevesinde sunulmaktadır. Burada yer alan yorum ve tavsiyeler, yorum ve tavsiyede bulunanların kişisel görüşlerine dayanmaktadır. Bu görüşler, mali durumunuz ile risk ve getiri tercihlerinize uygun olmayabilir. Bu nedenle, sadece burada yer alan bilgilere dayanılarak yatırım kararı verilmesi, beklentilerinize uygun sonuçlar doğurmayabilir.
Giriş Yap

Ekonomi Haberleri, Halka Arz, Finans ayrıcalıklarından yararlanmak için hemen giriş yapın veya hesap oluşturun, üstelik tamamen ücretsiz!